Узнав о своём диагнозе – рак лёгких, школьный учитель химии Уолтер Уайт оказывается перед лицом суровой реальности, где медицинские счета грозят разорить его семью, а будущее выглядит мрачным и неопределённым. Осознавая, что его скромная учительская зарплата не покроет расходы на лечение и не обеспечит близких после его возможной смерти, Уайт принимает радикальное решение, которое навсегда изменит его жизнь. Обладая блестящими знаниями в области химии, он видит единственный быстрый способ заработать значительную сумму денег – начать производить метамфетамин, высококачественный наркотик, пользующийся спросом на чёрном рынке. Однако для реализации этого опасного плана ему нужен помощник, кто-то, кто знаком с подпольным миром и может обеспечить каналы сбыта. Его выбор падает на Джесси Пинкмана, его бывшего ученика, которого Уайт когда-то способствовал исключить из школы, – ирония судьбы, которая теперь связывает их неожиданным партнёрством.
Джесси Пинкман, сам занимавшийся кустарным производством метамфетамина, на момент встречи с Уайтом переживает серьёзный кризис: недавний рейд Управления по борьбе с наркотиками оставил его без напарника и уничтожил его примитивную лабораторию, поставив под угрозу его и без того шаткое положение в криминальной среде. Несмотря на прошлые обиды и разницу в мировоззрении, Уолтер предлагает Джесси деловое предложение, основанное на взаимной выгоде: Уайт обеспечит химическую экспертизу и создание продукта высочайшей чистоты, а Пинкман возьмёт на себя вопросы снабжения, распространения и связей с местными наркодилерами. Так начинается их опасное путешествие в преступный мир, где каждый шаг грозит разоблачением, а столкновения с конкурентами и правоохранительными органами становятся частью повседневности. Их сотрудничество, начатое как отчаянная попытка решить финансовые проблемы, постепенно перерастает в нечто большее, затягивая обоих в водоворот насилия, моральных компромиссов и непредсказуемых последствий, которые затрагивают не только их самих, но и всех, кто их окружает.